双芯片打造鲲鹏算力底座,千亿产业空间需要华为和伙伴企业一起努力
“鲲鹏”+“昇腾”双引擎发布奠定鲲鹏产业算力基础,与伙伴企业合力打造全栈式IT布局,凸显雄心壮志。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】华为鲲鹏产业计划是基于鲲鹏处理器构建全栈IT基础建设、行业应用及服务。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
IDC预测2023年中国计算产业投资空间占全球10%,约7000亿人民币,我们预测2023年华为鲲鹏产业市场规模近1900亿元,是市场发展重要推动力。鲲鹏计算产业市场规模细拆:鲲鹏服务器市场500亿+鲲鹏PC市场390亿+其余计算产业配套软件和应用市场1000亿=1890亿。
天时地利人和,推动鲲鹏产业链发展
天时:云计算发展颠覆PC时代对单机性能的追求,“后摩尔时代”放缓硬件开发速度。软件方面,开源计划兴起助力打破Wintel垄断。
地利:信息安全事件的爆发,加速自研IT核心建设成为战略需求。面对我国庞大的终端替换与升级需求,给予自建IT生态产业中产品的生产空间。
人和:我国多年技术积累和产品迭代开启产业化进程,优质人才的培养为产业建设提供新活力。
复盘历史:为何此刻看好华为ARM服务器产业建设
1)为什么是ARM:ARM框架自身低能耗的优势,满足绿色计算产业需求,尤其是利于大型数据库的能耗管理;其次ARM芯片在移动市场的高占比,带来移动端和服务器端的云端同源开发需求;最后是避开Intel在服务器处理器上的霸权。
2)为什么是华为:①技术路线符合逻辑:华为完成从手机业务+手机芯片+服务器业务+服务器技术进化到ARM服务器业务+ARM服务器芯片的技术发展路线;②成本可被分摊:庞大的产品体系和诸多BG分摊研发成本;③前后期市场相对明确:政府和八大行业的服务器替换需求为早期市场和APP运用开发商对ARM服务器测试APP的市场需求为中后期重点开发市场。
投资建议
华为鲲鹏计算产业预计1900亿的规模将成为我国IT生态建设重要动力,我们建议积极关注生态内优秀的ISV厂商和合作整机厂商。
操作系统:诚迈科技、中国软件;服务器/pc:拓维信息、神州数码、东华软件
集成服务:太极股份、常山北明;应用服务:用友网络、金山办公、神州信息
信息安全:北信源;大数据:美亚柏科、东方国信、易华录;中间件:东方通、宝兰德等
重点关注:诚迈科技、中国软件、拓维信息、神州数码、用友网络、金山办公、神州信息、东方通
风险提示
鲲鹏服务器出货量不及预期,ARM框架下的软件开发不及预期、华为鲲鹏投入不及预期