环旭电子定期财报：环旭电子：2019年半年度报告

股份有限公司2019年半年度报告1公司代码：601231公司简称：环旭电子环旭电子股份有限公司2019年半年度报告2019年半年度报告2重要提示一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、本半年度报告未经审计。

四、公司负责人陈昌益、主管会计工作负责人刘丹阳及会计机构负责人（会计主管人员）赖亮良声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案无六、前瞻性陈述的风险声明√适用□不适用本报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。

七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况否八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否九、重大风险提示无十、其他□适用√不适用2019年半年度报告3目录第一节释义.....................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标.................................................................................................5第三节公司业务概要.....................................................................................................................7第四节经营情况的讨论与分析...................................................................................................10第五节重要事项...........................................................................................................................18第六节普通股股份变动及股东情况...........................................................................................33第七节优先股相关情况...............................................................................................................35第八节董事、监事、高级管理人员情况...................................................................................36第九节公司债券相关情况...........................................................................................................36第十节财务报告...........................................................................................................................37第十一节备查文件目录.................................................................................................................1522019年半年度报告4第一节释义在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义公司、本公司、环旭电子指环旭电子股份有限公司上交所指上海证券交易所环诚科技指环诚科技有限公司，为公司控股股东，注册于香港环隆电气指环隆电气股份有限公司，台湾证交所上市公司，证券代码为2350，该公司已于2010年6月17日终止上市环鸿香港指环鸿电子股份有限公司，为公司全资子公司，注册于香港环胜深圳指环胜电子（深圳）有限公司，为公司全资孙公司万德国际指新加坡证券交易所上市公司InternationalLtd.日月光股份指日月光半导体制造股份有限公司，台湾证交所上市公司，证券代码为2311日月光半导体指日月光半导体（上海）股份有限公司，为日月光股份全资子公司，2013年因转制更名为日月光半导体（上海）有限公司苹果、Apple指AppleComputer,Inc.，美国苹果电脑公司，是世界知名消费电子品牌商霍尼韦尔、Honeywell指HoneywellInternationalInc.，是一家在多元化技术和制造业方面占世界领导地位的跨国公司联想电脑、联想、lenovo指联想集团有限公司，是全球知名电脑厂商美光指美光科技有限公司（以下简称美光科技），成立于1978年，是全球最大的半导体储存及影像产品制造商之一，其主要产品包括DRAM、NAND闪存、NOR闪存、SSD固态硬盘和CMOS影像传感器法雷奥指法雷奥集团是世界领先的汽车零部件供应商Zebra指ZebraTechnologies，是提供坚固可靠的专业打印解决方案的全球领先供应商。

2014年公司原摩托罗拉的POS业务被Zebra收购DMS指DesignandManufacturingServices，设计制造服务D（MS）2指DMS与M(Miniaturization)和S（Solution）的结合SMT指SurfacedMountingTechnolegy（表面贴装技术），新一代电子组装技术，将传统的电子元器件压缩成为体积仅为几十分之一的器件，可实现电子产品组装的高密度、高可靠、小型化、低成本，以及生产的自动化。

将元件装配到印刷（或其他）基板上的工艺方法称为SMT工艺，相关的组装设备则称为SMT设备PCB指PrintedCircuitBoard（印刷电路板），PCB被称为电子产品“基石”，在电子产品中使用的大量电子零件都是镶嵌在大小各异的PCB上，除固定的零件外，PCB的主要功能是提供各零件的相互电路连接SiP指Systeminpackage系统级封装4C指Computer、Communication、Consumer、Carelectronics2019年半年度报告5第二节公司简介和主要财务指标一、公司信息公司的中文名称环旭电子股份有限公司公司的中文简称环旭电子公司的外文名称UniversalScientificIndustrial(Shanghai)Co.,Ltd.公司的外文名称缩写USISH公司的法定代表人陈昌益二、联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名史金鹏王沛联系地址上海市浦东新区盛夏路169号B栋5楼上海市浦东新区盛夏路169号B栋5楼电话021-58968418021-58968418传真021-58968415021-58968415电子信箱Public@usiglobal.comPublic@usiglobal.com三、基本情况变更简介公司注册地址上海市张江高科技园区集成电路产业区张东路1558号公司注册地址的邮政编码201203公司办公地址上海市浦东新区盛夏路169号B栋5楼公司办公地址的邮政编码201203公司网址电子信箱Public@usiglobal.com报告期内变更情况查询索引公司网址信息变更详见公司于2019年4月11日在上海证券交易所网站（）披露的临时公告（编号：临2019-032）四、信息披露及备置地点变更情况简介公司选定的信息披露报纸名称《上海证券报》《中国证券报》《证券时报》和《证券日报》登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址公司半年度报告备置地点公司董事会办公室报告期内变更情况查询索引无五、公司股票简况股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称A股上海证券交易所环旭电子601231六、其他有关资料□适用√不适用2019年半年度报告6七、公司主要会计数据和财务指标(一)主要会计数据单位：元币种：人民币主要会计数据本报告期（1－6月）上年同期本报告期比上年同期增减(%)营业收入14,604,124,239.4412,804,853,159.9414.05归属于上市公司股东的净利润389,495,118.09392,133,268.06-0.67归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润250,661,764.74385,805,634.42-35.03经营活动产生的现金流量净额558,498,793.1649,626,989.871,025.39本报告期末上年度末本报告期末比上年度末增减(%)归属于上市公司股东的净资产9,352,412,058.679,408,033,114.13-0.59总资产18,221,916,699.2220,151,393,805.10-9.57(二)主要财务指标主要财务指标本报告期（1－6月）上年同期本报告期比上年同期增减(%)基本每股收益（元／股）0.180.180.00稀释每股收益（元／股）0.18不适用-扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）0.120.18-33.33加权平均净资产收益率（%）4.114.51减少0.40个百分点扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）2.654.44减少1.79个百分点公司主要会计数据和财务指标的说明√适用□不适用公司2019年上半年实现营业总收入146.04亿元，同比增长14.05%。

其中，工业类产品和消费电子类产品营收增幅最大，主要由于工业类产品2018年新增重要客户，该客户订单今年上半年持续增加以及穿戴产品2019年第一季度订单明显增长。

公司归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较上年同期下降35.03%。

主要由于1）公司综合毛利率下降0.74个百分点；2）公司期间费用（研发费用、管理费用、销售费用、财务费用）同比增长27.19%，其中主要是管理费用（公司2019年为扩充营运规模及增加海外据点按季度使相关人事费用如员工薪资费用、计提员工激励奖金、员工差旅支出都有所增加、并因适用新租赁准则使折旧费用增加、升级及购买系统软件及专案相关劳务费用增加等原因所致）同比增幅较大；3）尽管公司归属于上市公司的净利润仅同比下降0.67%，但报告期内公司非经常性损益金额为1.39亿元，较去年同期的632.76万元相比增幅较大，主要是公司持有的交易性金融资产中股票投资产生的公允价值变动损益同比变动幅度较大所致。

报告期经营活动产生的现金流量净额增加1,025.39%,主要因为报告期内销售回款较多及取得政府补助所致。

八、境内外会计准则下会计数据差异□适用√不适用2019年半年度报告7九、非经常性损益项目和金额√适用□不适用单位:元币种:人民币非经常性损益项目金额附注（如适用）非流动资产处置损益2,598,811.15计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外32,149,643.26详见附注(七)、67除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益113,367,738.81详见附注(七)、68及70除上述各项之外的其他营业外收入和支出4,628,981.29所得税影响额-13,911,821.16合计138,833,353.35十、其他□适用√不适用第三节公司业务概要一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明本公司是电子产品领域提供专业设计制造服务及解决方案的大型设计制造服务商，主营业务主要为国内外的品牌厂商提供通讯类、消费电子类、电脑类、存储类、工业类、汽车电子类及其他类电子产品的开发设计、物料采购、生产制造、物流、维修等专业服务。

公司主要的经营模式是为电子产品品牌商提供产品研发设计、产品测试、物料采购、生产制造、物流、维修及其他售后服务等一系列服务，与品牌客户之间一般是通过框架性协议与订单相结合的合约形式来明确设计制造服务的范围及具体要求。

电子产品领域科技的日新月异，加速了产品的更新换代，电子产品市场的竞争日益加剧，市场主体竞争策略也不断进化。

电子制造行业专业化分工和全球性采购、生产、销售的特性，决定了电子产品市场的竞争不再简单地表现为单一公司之间的角逐，而是各个供应链之间的比拼。

在整个体系中，国际大型品牌商无疑充当着供应链领导者的角色，发挥对供应链进行控制和协调的作用，促使整个供应链生产效率的提高和成本的有效控制，以实现各个供应链成员企业的“共赢”。

品牌商实现品牌增值及持续获利，必须和可靠且有规模的设计制造服务商形成伙伴关系，才能有效整合供应链资源，全面优化产品供应的各个流程，提高整个供应链的核心竞争力，对市场变化作出快速反应、适时调整产品结构、不断推出满足市场需求的新产品、巩固其优势地位。

因此，随着供应链合作的深化，品牌商和设计制造服务商由原本单纯的买卖协议转化成长期合作的2019年半年度报告8伙伴关系。

设计制造服务商与品牌商形成稳固的合作关系后，在满足品牌商的外包服务需求的过程中，不断增加与品牌商合作的服务领域，并逐步提高自身综合服务能力，强化服务增值。

在此背景下，公司从传统的DMS模式向新兴的D(MS)2模式转变，即DMS与M（Miniaturization，微小化)和S（Solution，解决方案）相结合，通过开发微小化技术解决方案，提供更有附加值的服务，更多参与到整个产业链中的应用型解决方案，提升整体服务及产品的附加值。

未来更加注重并强调Solution及Service环节，更加切合互联网经济的发展理念，诸如从传统的制造商逐步发展成为电子产业系统方案解决商及综合服务商。

微小化系统模组是将若干功能的IC和配套电路集成成一个模块，达到缩小功能模块面积、提高电路系统效率及屏蔽电磁干扰等效果，更加复杂的硬件和更小的主板面积使得相关功能模组微小化、系统化成为趋势。

随着消费电子产品趋于微小化、个性化、功能多元化，所应用的模组也将朝着微型化、多功能集成化的方向快速发展，成为同类模组产品的主流。

智能终端功能不断增强，生态系统的成熟和丰富多样的APP，使人们对智能手机及平板电脑的性能需求越来越强，从最初的拍照、摄像功能到4G、WiFi、蓝牙等数据传输功能，再到用于导航和照相防抖陀螺仪也被加入，智能终端的功能越来越强大和复杂，随着人们消费的不断升级，更多新的功能需要得到加强。

穿戴设备将为电子行业注入新活力，以智能眼镜、手环、手表等为代表的穿戴式设备将成为驱动电子产业增长的下一波动力。

随着更多参加者加入，将共同推动技术的快速进步。

尽管与之相关的应用和生态系统仍然薄弱，但随着技术的逐步成熟，更多的行业应用接口也将打开，让硬件功能的拓展广泛、更具体、更稳健，并在更实质的层面改善人类生产和生活方式。

同时，在物联网发展的趋势下智能穿戴将推动互联网的整体进化，智能穿戴技术将使互联网和物联网结合产生与人们更密切关联，智能穿戴将改变人类交流信息、获取内容以及生活的方式，前景非常广阔。

公司在SiP和模组化产品方面领先同行业，智能穿戴、手机通讯等SiP产品不断推出新产品，公司将加大拓展新客户的力度。

同时，在工业类、汽车电子、存储类产品领域，公司未来将整合产业链硬件、软件能力，通过策略投资和并购等方式加大产业链整合力度，提升整体解决方案实力，扩充产品线和客户规模，提高投资收益率，为股东创造更好的回报。

二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明√适用□不适用报告期内公司主要资产无重大变化，公司主要资产的变化情况详见“第四节、一、（三）资产、负债情况分析”。

其中：境外资产13,518,683,710.48（单位：元币种：人民币），占总资产的比例为39.20%。

三、报告期内核心竞争力分析√适用□不适用本公司作为电子产品领域大型设计制造服务商，核心竞争优势如下：1、前瞻性战略优势——掌握市场需求变化及科技产业发展的主流趋势基于与国际一流电子品牌厂商的紧密合作、对电子产品市场和电子信息技术主流发展趋势的密切跟进，公司能够对市场需求变化快速作出反应，及时进行前瞻性部署和新产品的超前研发。

公司聚焦有利于发挥核心竞争优势的高成长性且具有一定规模的细分领域，并确保主要产品所应用的电子信息技术与主流发展趋势同步。

2、整合优势——精中选优，高效整合公司……